Skal jeg betale skat af en nedarvet livrente af min afdøde far?
Livrenter giver ejeren en måde at spare penge med skatte-udskudt vækst, indtil de fjerne det, eller en skattefri foretrukne behandling, hvis de vælger annuitization. Det giver også for ejeren at navngive en modtager i tilfælde af deres død. Hvis ejeren / annuitant dør, kan modtageren tage årsydelser for livet, hæve pengene i løbet af en femårig periode, eller tage en umiddelbar fordel engangsbeløb, som alle udløser beskatning og potentiel arveafgift.
Typer
Der er to typer af potentielle afgifter på en arvelig livrente. Den første er indkomstskat på væksten af livrente, og den anden er arveafgiften. Der er ikke nødvendigvis nogen arveafgift på hver livrente, men der vil altid være en indkomstskat af udbyttet.
Arveafgift
Selvom i 2010 var der ingen føderal ejendom skat, nogle stater har en stat arv (ejendom) skat, der kræver en betaling fra enten boet eller modtageren af aktivet. En livrente er skattepligtig i denne sag, afhængigt af mængden af boet, mængden af livrente, forholdet mellem støttemodtager og / eller statens fritagelse
Indkomstskat
Ligesom ejeren af livrente, modtageren betaler skatter på midler, der modtages, når ejeren dør. De skyldige skatter er på kun vækst, og selv om modtageren er under 59 1/2, er der ingen 10 pct straf. Hvis modtageren tager betalinger over deres levetid, forsikringsselskabet skiller beskatningsgrundlaget af modtageren forventede levetid, og det er skattepligtigt i år for modtagelsen. Hvis livrente var en traditionel IRA eller andet kvalificeret kontrakt som en simpel IRA, hele beløbet er skattepligtigt.
Time Frame
I modsætning til en ægtefælle, ikke-ægtefæller, såsom sønner eller døtre, kan ikke bare tage ejerskab af en ikke-kvalificeret (ikke-IRA) livrente, men skal tage midlerne inden for 5 år, selv om det er en støttemodtager livrente. Hvis de ønsker at annuitize, skal de gøre det inden for 60 dage. Nogle faste livrenter stoppe betale renter efter ejerens død, så indsendelse modtageren formular så hurtigt som muligt er vigtigt. Variable livrenter betale det beløb kontoen var værd den dag forsikringsselskabet udbetales kontoen uden optrappet grundlag fra dødsdagen.
Ekspert Insight
Basis er den mængde penge, ejeren lagt i livrente. Balancen er vækst og skattepligtig. Vær opmærksom på, at når 1035 skattefrie overførsler fra en livrente til en anden først blev populær, mislykkedes mange forsikringsselskaber til at registrere det overførte beløb og i stedet vise noget grundlag eller kun delvist grundlag fra penge sættes i en livrente efter overførsel. Sørg for, at du tjekker om potentialet i 1035 overførte midler, hvis du bemærker en nyere livrente har en høj beskatningsgrundlag i forhold til det beløb, du har modtaget.
Gebyrer
Mens de fleste livrenter har ingen gebyrer, når provenuet går til modtageren, et par virksomheder gør. Disse gebyrer sænke fortjeneste på livrente og reducere beskatningsgrundlaget.