Skattemæssige konsekvenser af livsforsikring

Livsforsikringspolicerne midlertidig eller permanent politik. Term forsikringspolicer er midlertidige politikker, de holder i en bestemt periode, eller sigt. Hele livet, universelle liv, og variabel universelle liv er permanente politikker. En permanent politik varer for livet af den forsikrede. Generelt dødsfald fra enhver form for politik er skattefri.

Tax Free Død Benefit

Modtagerne får død fordel af en individuelt ejede politik skattefri. Det samme gælder for gruppe politikker gennem arbejde, død fordel er skattefri.

Undtagelser Tax Free Død Benefit

Undtagelserne til skattefri modtagelse af dødsfald er ikke almindelige. Hvis politikken ejeren har solgt den politik, uanset om kontanter eller andre ydelser, kan død fordel ikke være skattefri. Komplekse business livsforsikring planer, såsom split dollar arrangementer, kan også have skattepligtige dødsfald.

Overgivelser og delvis afkald

Overgivelse eller delvis afståelse af en permanent livsforsikring politik er skattepligtig i det omfang provenuet af overgivelse overskrider politikkens grundlag kostpris. Politikken er basis omkostninger er summen af ​​alle betalinger premium mindre før overgivelser og udbytte. Udbytte anses for at være et afkast på præmie og sænk politikkens grundlag kostpris.

Udbytte

Der er ingen skat konsekvenser til modtagelse af udbytte. Hvis udbyttet får lov til at samle sig på interesse så renterne på udbyttet, er skattepligtig. Udbytte udbetales kun ved gensidigt ejede forsikringsselskaber; bestand forsikringsselskaber betaler ikke udbytte.

Lån

Politiske lån er ikke skattepligtig, medmindre den politik er en modificeret begavelse kontrakt. En politik bliver en modificeret endowment kontrakt, hvis ejeren placerer store mængder af penge i politik i løbet af de første år. Modificeret begavelse kontrakter løs skattebegunstigede behandling. Ved overdragelse af en politik et lån behandles som udlodning, og bør føjes til enhver anden fordeling modtaget i fastlæggelsen de skattemæssige konsekvenser af overgivelsen.

Politik Exchange

Den Internal Revenue Service (IRS) giver mulighed forsikringspolicer ejere til at gøre en lignende naturalier udveksling i henhold til § 1035 af Internal Revenue Code. Udveksling opfylder kravene i § 1035 er skattefri.